山(shān)东小子马永贞（陈(chén)观(guān)泰）的拳脚功夫虽(suī)十分了得，但因属(shǔ)无(wú)名(míng)小辈(bèi)，初(chū)到十里(lǐ)洋场(chǎng)的旧(jiù)上海的他也只(zhǐ)能凭借(jiè)过(guò)人力气(qì)做苦(kǔ)力因为秉性(xìng)善(shàn)良(liáng)，路(lù)遇(yù)不平(píng)事(shì)时(shí)马永贞会拔刀(dāo)相(xiāng)助，令(lìng)某(mǒu)歌(gē)女(nǚ)（井莉(lì)）对他暗(àn)生(shēng)好感，也因此(cǐ)得以成为上海滩(tān)风(fēng)流倜(tì)傥(tǎng)、武(wǔ)艺(yì)高(gāo)强(qiáng)的黑(hēi)道“不小人物(wù)”谭四（姜(jiāng)大卫(wèi)）的好兄(xiōng)弟(dì)。　　因为对谭四成就(jiù)的羡慕(mù)，马永贞决意凭自己的拳脚打(dǎ)出(chū)一(yī)片(piàn)天下(xià)来(lái)，并渐渐如(rú)愿(yuàn)以偿(cháng)。可(kě)惜(xī)江湖险恶，他没(méi)想到地盘逐渐扩(kuò)大的自己和谭四成了杨老板的眼(yǎn)中(zhōng)钉。不久(jiǔ)，他目(mù)睹(dǔ)谭四为杨老板所杀(shā)，决心(xīn)为谭四报(bào)仇，然(rán)而他的仗义(yì)和功夫并不能玩(wán)转(zhuǎn)江湖的游(yóu)戏(xì)规则。